中航科工從事生產航空產品等。圖為其總部。
本月6日，外交部發言人表示，中印雙方部隊已解除在邊界地區的對峙，從而結束了持續多日的中印邊境的「帳篷對峙」。
「帳篷對峙」雖已結束，但中國周邊局勢的日趨緊張和複雜卻沒有絲毫的改變。日本、北韓、南海……，在美國高調「重返亞洲」之後，除了西北外，中國其他幾個方向的周邊局勢都趨於複雜。
如果說國際形勢還只是停留在茶餘飯後與朋友吹牛的過程中的話，那麼，08年汶川和今年雅安，四川前後兩次地震中部隊救災所體現出來的裝備落後，尤其是直升機、運輸機在物資、傷患運輸方面所暴露出來的問題，卻讓人真真切切地感受到了。
我不想去分析局勢緊張和複雜的原因，這遠遠超出了我的能力和範圍。我之所以感興趣，是因為就投資而言，它會給軍工類股帶來中長期的機會。
十八大的報告中首次提出：建設與我國國際地位相稱、與國家安全和發展利益相適應的鞏固國防和強大軍隊，是我國現代化建設的戰略任務。「現代化建設的戰略任務」與相對落後的軍事裝備，這兩者之間巨大的反差，使得未來數年增加軍費開支勢在必然，這就給投資者帶來了很好的想像和「講故事」的空間。
在常規的陸海空三大軍種裡，我自己相對看好與空軍相關的上市公司，一方面是從小就對飛機有著濃厚的興趣，也算是自己的一個小小情結，另外一個方面，也是更重要的，是在地震救援中，那些看著讓人著急的飛機實在是刺激到了我，救災尚且如此，真碰上戰爭，怎麼和別人去抗衡？
A股中與飛機有關的公司分為兩大類，一類是整機，主要包括研製開發大運輸機運-20的中航飛機、研製開發第三代教練機L-15的洪都航空和生產直升機的哈飛股份。
另外一類是為飛機生產配件的上市公司，比如生產研製發動機的航空動力、機載武器光電系統的光電股份，以及中航電子、中航精機等等，還包括在香港上市的中航科工(2357)。
我個人覺得，在未來的3至5年內，在上述的這些公司裡，能夠出現一批跑贏大盤的牛股。
投資軍工類公司需要注意兩點，首先，是要能夠容忍相對高企的估值水平，如果你拿銀行地產的標準去評判軍工股，那最好還是別碰，不然，晚上會睡不著的。其次，如果只想投機，則需要某些事件的觸發點，如年初的軍工股行情，就是受到釣魚島局勢緊張的刺激。
作者為中央電台經濟之聲、
浙江衛視及杭州電視台
等多家媒體證券欄目特約嘉賓、職業投資者
ADVERTISEMENT
